WOW áformar útgáfu breytanlegra bréfa Hörður Ægisson skrifar 29. ágúst 2018 06:00 Skúli segir að þriðji ársfjórðungur á þessu ári verði næstbesti fjórðungurinn í sögu félagsins. Fréttablaðið/Anton Brink WOW air mun að líkindum gefa út breytanleg skuldabréf (e. convertible bonds) til þriggja ára, þar sem fjárfestum myndi þá bjóðast að breyta þeim síðar í hlutafé í fyrirtækinu, í því skyni að sækja sér aukið fjármagn til að treysta rekstur og lausafjárstöðu félagsins. Pantanabókin vegna skuldabréfaútgáfunnar verður opnuð í dag, miðvikudag, en áætlað er að útboðið klárist á næstu dögum, samkvæmt heimildum Markaðarins. Svanhvít Friðriksdóttir, upplýsingafulltrúi WOW air, sagðist ekki geta tjáð sig um málið á þessu stigi. Ekki liggur fyrir endanleg stærð skuldabréfaútboðsins en samkvæmt fjárfestakynningu Pareto Securities, sem hefur umsjón með útboðinu, er ráðgert að það verði á bilinu 500 til 1.000 milljónir sænskra króna, um sex til tólf milljarðar íslenskra króna. Skúli Mogensen, forstjóri og eini hluthafi WOW air, hefur á síðustu tveimur vikum, ásamt öðrum stjórnendum og ráðgjöfum Pareto, átt fundi með fjölmörgum fjárfestum í tengslum við skuldabréfaútgáfuna, einkum í Norður-Evrópu. Þá voru haldnar fjárfestakynningar fyrir íslenska fjárfesta í lok síðustu viku, meðal annars lífeyrissjóði, sjóðastýringarfélög og einkafjárfesta, enda þótt fastlega sé áætlað að eftirspurnin muni fyrst og fremst koma frá erlendum fjárfestum. Samkvæmt heimildum eru nokkrir lífeyrissjóðir með það til skoðunar hvort til greina komi að taka þátt í skuldabréfaútboði flugfélagsins. Íslenskir lífeyrissjóðir eiga fyrir samanlagt um helmingshlut í Icelandair.Sjá einnig: Skúli stendur keikur Í drögum að fjárfestakynningu Pareto vegna fyrirhugaðs skuldabréfaútboðs WOW air var ekki gert ráð fyrir útgáfu breytanlegra skuldabréfa. Ljóst var þó að skilmálar útboðsins gætu breyst í samræmi við viðbrögð og ábendingar fjárfesta á fundum. Skúli hefur sagt að hann hafi fulla trú á að skuldabréfaútgáfan klárist og að spurningin sé aðeins um stærð og vaxtakjör, eða „hugsanlega önnur réttindi fylgjandi þessu útboði“, eins og hann sagði í viðtali við RÚV síðastliðinn fimmtudag. Vextir breytanlegra skuldabréfa eru iðulega mun lægri en í samanburði við venjuleg skuldabréf. WOW air sparar sér því umtalsverðan vaxtakostnað verði niðurstaðan sú að að félagið gefi út slík skuldabréf, eins og margir erlendir fjárfestar eru sagðir hafa kallað eftir á fundum með stjórnendum WOW og Pareto. Kaupendur að skuldabréfunum myndu á móti eiga rétt á að breyta þeim í hlutafé í flugfélaginu eftir tiltekinn tíma og á fyrirfram ákveðnum kjörum. Ekki hafa fengist upplýsingar um hvaða nánari skilmálar yrðu í útgáfunni og hversu stóran hlut fjárfestar kynnu þá að eiga möguleika á að eignast síðar í félaginu. Í viðtali við Markaðinn síðastliðinn miðvikudag sagði Skúli að ekki þyrfti að auka hlutafé félagsins til að bæta eiginfjárstöðuna áður en ráðist yrði í skuldabréfaútboðið. Eiginfjárhlutfall flugfélagsins, sem var aðeins 4,8 prósent í lok júní, muni batna verulega á seinni árshelmingi en útlit sé fyrir að rekstrarhagnaður (EBIT) verði þá um þrír milljarðar króna og aukist um 159 prósent á milli ára. Rekstrartap WOW air nam um 5 milljörðum króna frá júlí 2017 til júní 2018. Áætlanir gera ráð fyrir verulegum viðsnúningi næstu misseri. Skúli segir þær spár ekki byggja á lækkandi olíuverði og hækkandi meðalfargjöldum heldur „aðgerðum og fjárfestingum sem þegar hefur verið ráðist í eins og með hliðartekjuaukninguna og Premium-sætin. Þessi aukning er þegar orðin ljós í júlí og í bókunum á næstu mánuðum.“ Birtist í Fréttablaðinu Fréttir af flugi WOW Air Tengdar fréttir Skúli stendur keikur Skúli Mogensen segir ekkert plan b ef skuldabréfaútboð WOW air heppnast ekki. Hann hefur fulla trú á að útboðið klárist. Spurningin sé aðeins um kjör. Útlit er fyrir að þriðji ársfjórðungur verði sá næstbesti í sögu félagsins. 22. ágúst 2018 05:00 WOW air í milljarða skuldabréfaútboð Pareto hefur umsjón með 6 til 12 milljarða skuldabréfafjármögnun sem á að klárast í ágúst. Fjárfestafundir hefjast í vikunni. Útgáfan hugsuð sem brúarfjármögnun fram að skráningu á hlutabréfamarkað innan 18 mánaða. 15. ágúst 2018 05:00 Wow Air segir óljósri upplýsingagjöf Icelandair um að kenna Upplýsingafulltrúi WOW Air hafnar því að rangar upplýsingar um Icelandair komi fram í viðbótarskjölum við útboðskynningu WOW í gær. Hún kennir óljósri upplýsingagjöf Icelandair um rangan samanburð á einingakostnaði félaganna. 26. ágúst 2018 20:00 Wow Air á fáar veðhæfar eignir og eigið fé hefur rýrnað hratt Skúli Mogensen, stofnandi og forstjóri Wow Air, er um þessar mundir á fundaferð um Evrópu til að kynna Wow Air fyrir fjárfestum í tengslum við skuldabréfaútboð hjá Pareto Securities. Wow Air hyggst sækja sér allt að tólf milljarða króna með útgáfu nýrra skuldabréfa. 15. ágúst 2018 14:44 Mest lesið Hvað er opið um páskana? Neytendur Páskaeggin frá Nóa Síríus vinsælust Neytendur Stjörnugrís sektaður fyrir íslenskan fána Neytendur Tuttugu milljóna hámark sett á einstaklinga Viðskipti innlent Rússar flytja inn eldsneyti eftir drónaárásir Viðskipti erlent Forstjóri Boeing lætur af störfum fyrir árslok Viðskipti erlent Trump græddi milljarða dala í dag Viðskipti erlent Súkkulaði frá Nóa hækkar mest á meðan Freyja lækkar Neytendur Bónus, Extra og Heimkaup oftast með lægsta verðið á páskaeggjum Neytendur Hefð fyrir sumargjöf í Íslandsbanka Viðskipti innlent Fleiri fréttir Tuttugu milljóna hámark sett á einstaklinga Lok, lok og læs hjá Gló Hefð fyrir sumargjöf í Íslandsbanka Hundrað þúsund kall á haus Ísland ekki nógu spennandi áfangastaður fyrir Ryanair Yfirmaður hjá Alvotech fékk 300 milljóna kaupauka Ráðinn nýr lögfræðingur hjá ÖBÍ Húsnæðisliðnum um að kenna en von á breytingum Fundar með Bankasýslunni í dag Bankasýslan þögul sem gröfin Festi vill sættast við Samkeppniseftirlitið Verðbólga eykst á ný Deildar meiningar um hvað sagt var í símtali Segir skilið við SVÞ eftir sextán ár í starfi Ætlar ekki að tjá sig fyrir aðalfund Landsbankans Skál flytur úr mathöllinni Fyrirhuguð löggjöf muni ekki laga leigumarkað í lamasessi Telja sig hafa gert nóg til að upplýsa Bankasýsluna Bankaráð Landsbankans svarar fyrir sig Opna nýja frjósemismiðstöð á haustmánuðum Fjárfestar líta í síauknum mæli til mikilvægis kynjajafnréttis Leiðinlegt með loðnuna en svona er þetta bara Pizzan reynir að eigna sér Megaviku Domino's Ráðinn framkvæmdastjóri úr hópi 27 umsækjenda Jón hættir sem stjórnarformaður Sýnar Eydís og Þorvaldur til Genís Setur 100 milljónir í að leiðrétta erlendan fréttaflutning um eldgosin Bein útsending: Orkuöryggi – Hverju getum við áorkað? Hitnar í fasteignamarkaði vegna íbúðakaupa Grindvíkinga Forsprakki verkefnisins „Stækkaðu framtíðina“ heimsótti Landakotsskóla Sjá meira
WOW air mun að líkindum gefa út breytanleg skuldabréf (e. convertible bonds) til þriggja ára, þar sem fjárfestum myndi þá bjóðast að breyta þeim síðar í hlutafé í fyrirtækinu, í því skyni að sækja sér aukið fjármagn til að treysta rekstur og lausafjárstöðu félagsins. Pantanabókin vegna skuldabréfaútgáfunnar verður opnuð í dag, miðvikudag, en áætlað er að útboðið klárist á næstu dögum, samkvæmt heimildum Markaðarins. Svanhvít Friðriksdóttir, upplýsingafulltrúi WOW air, sagðist ekki geta tjáð sig um málið á þessu stigi. Ekki liggur fyrir endanleg stærð skuldabréfaútboðsins en samkvæmt fjárfestakynningu Pareto Securities, sem hefur umsjón með útboðinu, er ráðgert að það verði á bilinu 500 til 1.000 milljónir sænskra króna, um sex til tólf milljarðar íslenskra króna. Skúli Mogensen, forstjóri og eini hluthafi WOW air, hefur á síðustu tveimur vikum, ásamt öðrum stjórnendum og ráðgjöfum Pareto, átt fundi með fjölmörgum fjárfestum í tengslum við skuldabréfaútgáfuna, einkum í Norður-Evrópu. Þá voru haldnar fjárfestakynningar fyrir íslenska fjárfesta í lok síðustu viku, meðal annars lífeyrissjóði, sjóðastýringarfélög og einkafjárfesta, enda þótt fastlega sé áætlað að eftirspurnin muni fyrst og fremst koma frá erlendum fjárfestum. Samkvæmt heimildum eru nokkrir lífeyrissjóðir með það til skoðunar hvort til greina komi að taka þátt í skuldabréfaútboði flugfélagsins. Íslenskir lífeyrissjóðir eiga fyrir samanlagt um helmingshlut í Icelandair.Sjá einnig: Skúli stendur keikur Í drögum að fjárfestakynningu Pareto vegna fyrirhugaðs skuldabréfaútboðs WOW air var ekki gert ráð fyrir útgáfu breytanlegra skuldabréfa. Ljóst var þó að skilmálar útboðsins gætu breyst í samræmi við viðbrögð og ábendingar fjárfesta á fundum. Skúli hefur sagt að hann hafi fulla trú á að skuldabréfaútgáfan klárist og að spurningin sé aðeins um stærð og vaxtakjör, eða „hugsanlega önnur réttindi fylgjandi þessu útboði“, eins og hann sagði í viðtali við RÚV síðastliðinn fimmtudag. Vextir breytanlegra skuldabréfa eru iðulega mun lægri en í samanburði við venjuleg skuldabréf. WOW air sparar sér því umtalsverðan vaxtakostnað verði niðurstaðan sú að að félagið gefi út slík skuldabréf, eins og margir erlendir fjárfestar eru sagðir hafa kallað eftir á fundum með stjórnendum WOW og Pareto. Kaupendur að skuldabréfunum myndu á móti eiga rétt á að breyta þeim í hlutafé í flugfélaginu eftir tiltekinn tíma og á fyrirfram ákveðnum kjörum. Ekki hafa fengist upplýsingar um hvaða nánari skilmálar yrðu í útgáfunni og hversu stóran hlut fjárfestar kynnu þá að eiga möguleika á að eignast síðar í félaginu. Í viðtali við Markaðinn síðastliðinn miðvikudag sagði Skúli að ekki þyrfti að auka hlutafé félagsins til að bæta eiginfjárstöðuna áður en ráðist yrði í skuldabréfaútboðið. Eiginfjárhlutfall flugfélagsins, sem var aðeins 4,8 prósent í lok júní, muni batna verulega á seinni árshelmingi en útlit sé fyrir að rekstrarhagnaður (EBIT) verði þá um þrír milljarðar króna og aukist um 159 prósent á milli ára. Rekstrartap WOW air nam um 5 milljörðum króna frá júlí 2017 til júní 2018. Áætlanir gera ráð fyrir verulegum viðsnúningi næstu misseri. Skúli segir þær spár ekki byggja á lækkandi olíuverði og hækkandi meðalfargjöldum heldur „aðgerðum og fjárfestingum sem þegar hefur verið ráðist í eins og með hliðartekjuaukninguna og Premium-sætin. Þessi aukning er þegar orðin ljós í júlí og í bókunum á næstu mánuðum.“
Birtist í Fréttablaðinu Fréttir af flugi WOW Air Tengdar fréttir Skúli stendur keikur Skúli Mogensen segir ekkert plan b ef skuldabréfaútboð WOW air heppnast ekki. Hann hefur fulla trú á að útboðið klárist. Spurningin sé aðeins um kjör. Útlit er fyrir að þriðji ársfjórðungur verði sá næstbesti í sögu félagsins. 22. ágúst 2018 05:00 WOW air í milljarða skuldabréfaútboð Pareto hefur umsjón með 6 til 12 milljarða skuldabréfafjármögnun sem á að klárast í ágúst. Fjárfestafundir hefjast í vikunni. Útgáfan hugsuð sem brúarfjármögnun fram að skráningu á hlutabréfamarkað innan 18 mánaða. 15. ágúst 2018 05:00 Wow Air segir óljósri upplýsingagjöf Icelandair um að kenna Upplýsingafulltrúi WOW Air hafnar því að rangar upplýsingar um Icelandair komi fram í viðbótarskjölum við útboðskynningu WOW í gær. Hún kennir óljósri upplýsingagjöf Icelandair um rangan samanburð á einingakostnaði félaganna. 26. ágúst 2018 20:00 Wow Air á fáar veðhæfar eignir og eigið fé hefur rýrnað hratt Skúli Mogensen, stofnandi og forstjóri Wow Air, er um þessar mundir á fundaferð um Evrópu til að kynna Wow Air fyrir fjárfestum í tengslum við skuldabréfaútboð hjá Pareto Securities. Wow Air hyggst sækja sér allt að tólf milljarða króna með útgáfu nýrra skuldabréfa. 15. ágúst 2018 14:44 Mest lesið Hvað er opið um páskana? Neytendur Páskaeggin frá Nóa Síríus vinsælust Neytendur Stjörnugrís sektaður fyrir íslenskan fána Neytendur Tuttugu milljóna hámark sett á einstaklinga Viðskipti innlent Rússar flytja inn eldsneyti eftir drónaárásir Viðskipti erlent Forstjóri Boeing lætur af störfum fyrir árslok Viðskipti erlent Trump græddi milljarða dala í dag Viðskipti erlent Súkkulaði frá Nóa hækkar mest á meðan Freyja lækkar Neytendur Bónus, Extra og Heimkaup oftast með lægsta verðið á páskaeggjum Neytendur Hefð fyrir sumargjöf í Íslandsbanka Viðskipti innlent Fleiri fréttir Tuttugu milljóna hámark sett á einstaklinga Lok, lok og læs hjá Gló Hefð fyrir sumargjöf í Íslandsbanka Hundrað þúsund kall á haus Ísland ekki nógu spennandi áfangastaður fyrir Ryanair Yfirmaður hjá Alvotech fékk 300 milljóna kaupauka Ráðinn nýr lögfræðingur hjá ÖBÍ Húsnæðisliðnum um að kenna en von á breytingum Fundar með Bankasýslunni í dag Bankasýslan þögul sem gröfin Festi vill sættast við Samkeppniseftirlitið Verðbólga eykst á ný Deildar meiningar um hvað sagt var í símtali Segir skilið við SVÞ eftir sextán ár í starfi Ætlar ekki að tjá sig fyrir aðalfund Landsbankans Skál flytur úr mathöllinni Fyrirhuguð löggjöf muni ekki laga leigumarkað í lamasessi Telja sig hafa gert nóg til að upplýsa Bankasýsluna Bankaráð Landsbankans svarar fyrir sig Opna nýja frjósemismiðstöð á haustmánuðum Fjárfestar líta í síauknum mæli til mikilvægis kynjajafnréttis Leiðinlegt með loðnuna en svona er þetta bara Pizzan reynir að eigna sér Megaviku Domino's Ráðinn framkvæmdastjóri úr hópi 27 umsækjenda Jón hættir sem stjórnarformaður Sýnar Eydís og Þorvaldur til Genís Setur 100 milljónir í að leiðrétta erlendan fréttaflutning um eldgosin Bein útsending: Orkuöryggi – Hverju getum við áorkað? Hitnar í fasteignamarkaði vegna íbúðakaupa Grindvíkinga Forsprakki verkefnisins „Stækkaðu framtíðina“ heimsótti Landakotsskóla Sjá meira
Skúli stendur keikur Skúli Mogensen segir ekkert plan b ef skuldabréfaútboð WOW air heppnast ekki. Hann hefur fulla trú á að útboðið klárist. Spurningin sé aðeins um kjör. Útlit er fyrir að þriðji ársfjórðungur verði sá næstbesti í sögu félagsins. 22. ágúst 2018 05:00
WOW air í milljarða skuldabréfaútboð Pareto hefur umsjón með 6 til 12 milljarða skuldabréfafjármögnun sem á að klárast í ágúst. Fjárfestafundir hefjast í vikunni. Útgáfan hugsuð sem brúarfjármögnun fram að skráningu á hlutabréfamarkað innan 18 mánaða. 15. ágúst 2018 05:00
Wow Air segir óljósri upplýsingagjöf Icelandair um að kenna Upplýsingafulltrúi WOW Air hafnar því að rangar upplýsingar um Icelandair komi fram í viðbótarskjölum við útboðskynningu WOW í gær. Hún kennir óljósri upplýsingagjöf Icelandair um rangan samanburð á einingakostnaði félaganna. 26. ágúst 2018 20:00
Wow Air á fáar veðhæfar eignir og eigið fé hefur rýrnað hratt Skúli Mogensen, stofnandi og forstjóri Wow Air, er um þessar mundir á fundaferð um Evrópu til að kynna Wow Air fyrir fjárfestum í tengslum við skuldabréfaútboð hjá Pareto Securities. Wow Air hyggst sækja sér allt að tólf milljarða króna með útgáfu nýrra skuldabréfa. 15. ágúst 2018 14:44